درک نظریه موج الیوت

حرکت 5-3

امواج الیوت

یکی از محبوب ترین رویکردهای تحلیل نمودارهای فنی مالی بورس، تئوری موج الیوت است. رالف نلسون الیوت، تئوری موج الیوت را در دهه 1930 توسعه داد. الیوت معتقد بود که بورس سهام، به طور کلی به گونه ای تصادفی و افسار گریخته رفتار می کند، در واقع با الگوهای تکراری معامله ها انجام می شود. او در اواخر زندگی خود پس از مدتها کار در امور مختلف حسابداری و تجارت، در سن 58 سالگی به دلیل بیماری درگذشت. وی تمام تلاش خود را براساس مطالعه رفتار بازار سهام معطوف کرده بود.

در این مقاله، به تاریخچه پشت پرده تئوری موج الیوت و چگونگی کاربرد آن در تجارت ، نگاهی خواهیم انداخت. راهنما : قبل از خواندن این مقاله میتوانید اصطلاحات پر کاربرد بورس را اینجا بخوانید.

تئوری موج الیوت

نظریه موج الیوت یکی از روشهای اصلی پیش بینی بازار است که مجموعه ای از قوانین و نظریه های تعاریف اساسی را به تحلیلگران فنی را ارائه می دهد. الیوت معتقد بود ساختار متداولتری درک نظریه موج الیوت درک نظریه موج الیوت برای چرخه ها و امواج بازارهای مالی وجود دارد و یکی از محبوب ترین روش هایی است که تحلیلگران فنی می توانند بازارهای مالی را با وجود طیف وسیعی از تکنیک ها مشاهده کنند .

الیوت برای نمودارهای سالانه ، ماهانه ، هفتگی ، روزانه ، ساعتی و نیم ساعته شاخصهای مختلفی را پوشش داد که 75 رفتار بورس را شامل می شود. تا نوامبر سال 1934، الیوت ایده های خود را با عنوان نظریه موج ارائه داد.

در اوایل دهه 1940، تئوری موج پیشرفت کرد و الگوهای رفتاری جمعی بورس را با فیبوناچی یا نسبت “طلایی” پیوند داد ، فیبوناچی یک پدیده ریاضی است که هزاره ها به عنوان یکی از قوانین فراگیر طبیعت شناخته می شده است.

موج های الیوت درالگوی اساسی الیوت از یک سری مراحل پنج مرحله ای در جهت روند اصلی بازارهای مالی پرده برداشت و به دنبال آن یک اصلاح سه مرحله ای در جهت مخالف بازارهای مالی ایجاد کرد. پنج موج اول در جهت اصلی به عنوان موج های یک تا پنج و به صورت دسته جمعی به عنوان موج انگیز (موج انگیزه) مشخص شدند. تصحیح سه موج بعدی مخالف به عنوان موج A ، B و C در مجموع به عنوان موج اصلاحی خوانده می شدند.

موج اصلاحی معمولاً دارای سه حرکت قیمت مشخص است – دو در جهت اصلاح اصلی (A و C) و دیگری (B) است. امواج 2 و 4 اصلاحی هستند. این امواج به طور معمول دارای ساختار زیر می باشند:

توجه داشته باشید که امواج A و C در جهت روند ی با موج بزرگتر حرکت می کنند ، بنابراین تکانشی هستند و از پنج موج تشکیل شده اند. در مقابل ، موج B ضد روند و اصلاحی است و از سه موج تشکیل شده است.تشکیل موج انگیزه و به دنبال آن موج اصلاحی درجه موج الیوت را تشکیل می دهد که از روندها و تقابل ها تشکیل شده است .

امواج الیوت به زبان ساده

الیوت اظهار داشت که روند قیمت های مالی ناشی از غالب روانشناسی سرمایه گذاران است و نوسانات در در بازارهای مالی با همان الگوهای در حال تکرار یا “موج” ظاهر می شوند. اطلاعات مفید در مورد معاملات بازارهای دو طرفه را اینجا بخوانید.

نظریه الیوت تا حدودی به نظریه داو شباهت دارد زیرا هر دو مربوط به تشخیص حرکت موج دار قیمت سهام می باشد . اما الیوت علاوه بر این ، ماهیت ” تکراری بودن ” بازارها را نیز به رسمیت شناخت و توانست جزئیات بیشتری را تجزیه و تحلیل کند. (موج ها ساختارهای ریاضی هستند که در مقیاس کوچکتر بی نهایت تکرار می شوند) و کشف کرد که الگوهای قیمت سهام بورس به همین روش ساختار یافته اند و پس از این شروع به بررسی این کرد که چگونه می توان از این الگوهای تكرار شونده به عنوان شاخص های پیش بینی كننده بازار در آینده استفاده کرد.

پیش بینی های بازار بر اساس الگوهای موج

الیوت پیش بینی های دقیقی از سهام بورس را بر اساس ویژگی های غیر قابل تکرار و فراکتال در الگوهای موج انجام داد.

این الگو، در مقیاس های همیشه کوچکتر تکرار می شدند و الیوت در دهه 1930 از این ساختار فراکتال در بازارهای مالی پرده برداشت و تنها چند دهه بعد دانشمندان فراکتالها را تشخیص داده و آنها را به صورت ریاضی نشان دادند.

در بازارهای مالی ما می دانیم که “آنچه بالا می رود ، باید پایین بیاید” ، زیرا حرکت قیمت بالا یا پایین همیشه با یک حرکت مخالف دنبال می شود و عمل قیمت به روند و اصلاحات آن بستگی دارد روندها جهت اصلی قیمت ها را نشان می دهد ، در حالی که اصلاحات در جهت روندها حرکت می کند.

درجه های موج الیوت

از آنجا که امواج الیوت یک فراکتال است ، درجه های موج از نظر تئوری همیشه به صورت بزرگتر و کوچکتر گسترش می یابند.

الیوت بر این تاکید داشت که صرفاً به دلیل اینکه بازار همیشه کامل نیست ، به راحتی قابل پیش بینی نمی باشد به همین دلیل از نظر کاربرد عملی ، اصل موج الیوت مانند سایر روشهای تحلیل بورس محرمانه ماند.

برخی از تحلیلگران فنی با استفاده از تئوری موج الیوت سعی در کسب سود از طریق الگوهای موج در بازار سهام را داشته اند. زیرا که با این فرضیه حرکت قیمت سهام را می توان پیش بینی کرد چرا که حرکت قیمت درالگوهای بالا و پایینی به نام امواج که توسط روانشناسی سرمایه گذاری ایجاد شده تکرار می شود.

تئوری الیوت انواع مختلفی از امواج را مشخص کرده است ، از جمله امواج حرکتی ، امواج ضربه ای و امواج اصلاحی. البته همه معامله گران تئوری الیوت را به یک روش تفسیر می کنند ، زیرا قبول دارند که این استراتژی تجاری موفق است زیرا که تمام تجزیه و تحلیل موج درک نظریه موج الیوت الیوت به خودی خود برابر با یک طرح منظم نیست و به شما کمک می کند تا حرکات قیمت را به روشی بسیار دقیق تر پیش بینی کرد.

در اخر تئوری موج الیوت یک روش معامله ای نیست وهیچ قاعده خاصی برای آن وجود ندارد همچنین یک روش “صحیح” برای استفاده از آن در تجارت وجود ندارد. در نتیجه ، بسیاری از معامله گران و تحلیل گران فنی از نظریه الیوت استفاده نمی کنند ، نه به دلیل عدم درک آن بلکه به دلیل ماهیت ظاهرا و ذهنی نحوه استفاده از آن. با این وجود سرمایه گذاران موفق و همچنین تاجران حرفه ای بسیاری از الگوهای موج الیوت در تجارت خود استفاده کرده اند و با وجود این تکنیک را منحصر به فرد توانستند موفق شوند.

تاریخچه نطریه الیوت

نظریه امواج الیوت یکی از مهم­ترین ابزارها در تحلیل تکنیکال بازارهای سرمایه است. امواج الیوت به ما کمک می­‌کند حرکات قیمت سهم­‌ها در بازارها را به راحتی درک کنیم و یکی از ابزارهایی است که به ما کمک می­‌کند تصمیم درستی برای خرید یا فروش یک سهم داشته باشیم.

اصل مهم امواج الیوت بیان می­‌کند، رفتار بازار در بازه­‌های زمانی کوتاه مانند بازه‌­های زمانی بلند خواهد بود.

تاریخچه نظریه امواج الیوت

تاریخچه نظریه امواج الیوت به دهه 1930 برمیگردد. رالف نلسون الیوت توانست مبنای نظریه امواج الیوت را پایه‌­ریزی کند و در دهه 1970 توسط روبرت پرستر محبوبیت پیدا کرد.

الیوت شروع به بررسی 75 ساله نمودارهای سالیانه، ماهیانه، هفتگی، روزانه و همچنین نمودارهای خودساخته ساعتی و 30 دقیقه‌ای در چندین شاخص مختلف کرد.

در سال 1935، هنگامی که الیوت پیش‌بینی عجیبی از کف بازار (market bottom) ارائه داد، نظریه او نیز به شهرت رسید و از آن زمان به بعد این نظریه اساس اقدامات هزاران سبدگردان، معامله‌گر و سرمایه‌گذار خصوصی شده است.

الیوت قوانین خاص حاکم بر چگونگی شناسایی، پیش بینی و سرمایه‌گذاری براساس این الگوهای موجی را توضیح داد. این کتاب‌ها، مقالات و نامه‌ها در شاهکارهای آر. اِن. الیوت (R.N. Elliott’s Masterworks) جمع آوری شده و در سال 1994 به چاپ رسیدند.

بر اساس نظریه امواج الیوت رفتار افراد، الگوها و روندهایی که در بازار می‌بینیم را شکل می‌دهد. مبنای شکل‌گیری این الگوها، روانشناسی جمعی افرادی است که در بازار مشارکت دارند. این الگوها نه تنها در بازار، که در هر زمینه‌ای که بحث تصمیم‌گیری انسان مطرح است، ظاهر می‌شوند.

به عنوان مثال ممکن است قیمت مسکن، روند مد و یا تعداد افرادی که تصمیم می‌گیرند هر روز از مترو استفاده کنند، از این نظریه تبعیت ‌کند.

نظریه امواج الیوت تا حدودی به نظریه داو شباهت دارد. هر دو نظریه اعتقاد دارند قیمت سهام به شکل موجی حرکت می‌کند. هرچند الیوت توانست ماهیت فراکتالی بازارها را نیز تشخیص دهد و جزئیات بیشتری را تجزیه و تحلیل کند. او توانست این الگوهای تکراری را به عنوان شاخص‌های پیش‌بینی‌کننده بازار معرفی کند.

مبانی نظریه امواج الیوت چیست؟

بعد از بررسی تاریخچه امواج الیوت، سیر تحول و کاربرد امواج الیوت در تحلیل تکنیکال وضعیت بازار سهام بد نیست مبانی اصلی این نظریه را مورد بررسی قرار دهیم.

همانطور که در بخش قبلی یعنی تاریخچه امواج الیوت اشاره کردیم، این الگوها، روند بازار در گذشته را مورد بررسی قرار می­دهند و براساس آن روند آینده بازار را پیش ­بینی خواهند کرد.

بر پایه نظریه الیوت، قیمت از2 نوع امواج تشکیل شده است. موج اول را به اصطلاح اصلی و موج دوم را اصلاحی گویند.

امواج اصلی، Impulse یا Motive را موج اصلی گویند که می‌توانند نزولی یا صعودی باشند و به امواج اصلاحی آنها Corrective گویند.

در خصوص تحلیل امواج الیوت این نکته مهم همواره باید سرلوحه تحلیل­گران باشد: در الگوهای الیوت، امواج اصلاحی حتما کوتاه­تر و خلاف جهت امواج اصلی خواهد بود. بنابراین موج اصلی صعودی یک موج اصلاحی نزولی و کوتاه­تر و موجی اصلی نزولی یک اصلاح صعودی و کوتاه­تر دارد.

3 قانون اصلی امواج الیوت چیست؟

• موج 3 هرگز نمی­تواند کوتاه­ترین موج باشد.
• موج 2 هرگز نمی تواند فراتر از نقطه آغازین موج 1 برود.
• موج 4 هرگز نمی­تواند وارد محدوده قیمتی موج 1 شود.

در این مطلب سعی شد تا به درآمدی بر نظریه امواج الیوت پرداخته شود. این مقاله علاوه بر مرور تاریخچه نظریه امواج الیوت، مبانی امواج الیوت و 3 قانون مهم برای تحلیل­گران تکنیکال بیان شود.

مبحث امواج الیوت یکی از گسترده‌­ترین موضوعات در خصوص تحلیل تکنیکال بوده ولی در این مقاله سعی کردیم صرفا یک دید کلی در خصوص آن ارائه دهیم و از پرداختن صرف و مطلق به این نظریه و روش‌­های مختلف تحلیل بر مبنای امواج الیوت خودداری کردیم.

امیدوارم این مطلب در خصوص امواج الیوت باعث شود تا تحلیل­گران با دید بهتر و کامل­تری اقدام به استفاده از این ابزار در تحلیل­‌های خود بکنند.

رالف نلسون الیوت و نظریه امواج الیوت

رالف نلسون الیوت، حسابدار و مؤلف آمریکایی که تحقیقات بسیاری بر روی مبدأ امواج در چارت قیمت انجام داد. شناسایی نوسانات امواج در چارت قیمت، گونه‌ای از علم تحلیل تکنیکال است. که توسط وی به نام نظریه امواج الیوت بنا نهاده شده است. که درنهایت متخصصان بازارهای مالی و سرمایه آن را به‌عنوان امواج الیوت می‌شناسند. وی در شهر مارس ویل ایالت کانزاس به دنیا آمد. وی دو کتاب غیر مرتبط با دنیای سرمایه که نتیجه فعالیت‌های حرفه‌ای او بود. (مدیریت کافه‌تریا و اتاق چای و آینده آمریکای لاتین) را نیز به رشته تحریر درآورده است. در نیمه اول قرن بیستم آقای الیوت «نظریه امواج الیوت» را به بازار سرمایه معرفی نمود. بررسی قیمت‌ها در نمودار آن‌ها او را متوجه این ساخت که نه‌تنها این تغییرات به‌صورت منظم اتفاق می‌افتد. بلکه از ساختاری خاص که با طبیعت هماهنگی دارد پیروی می‌کند. او توانست با این دریافت از حرکات چارت قیمت، مکانیسمی برای پیش‌بینی حرکت‌های قیمت در بازار بورس به وجود آورد.

امواج الیوت در رفتار سهامداران، معامله گران و حرکات قیمتی در بازارهای مالی تشخیص داده می‌شود. او معامله‌گرانی را که تلاش می‌کنند از بازارهای مالی سود به دست آورند را ” سوار بر امواج ” تفسیر می‌کند. او اعتقاد داشت برخلاف تصور عموم که بازارهای سهام، رفتارهای تصادفی و پرآشوبی دارند، در حقیقت در قالب الگوهای موجی تکرارشونده و فراکتال قابل‌مشاهده هستند. رالف الیوت بر این باور بود که هرجایی که در آن فعالیت و جنب‌وجوش مردم زیاد باشد، رفتار و حرکات بر اساس قاعده و نظمی طبیعی و برگرفته از امواج دریا انجام می‌شود که وی آن را به‌عنوان نظریه موج ارائه داده است.

هوش و نبوغ شگفت‌انگیز رالف الیوت در بررسی نمودارهای صنایع داوجونز به مدد او آمد تا بتواند مجموعه‌ای از قوانین را تدوین کند. که کلیه حرکت‌های بازارهای مالی آن زمان را تا سال ۱۹۴۰ توجیه می‌کند. سرمایه‌گذاران در آن سال‌ها معتقد بودند. محال است شاخص داوجونز سقف سال ۱۹۲۹ را بشکند. اما الیوت بازار صعودی پرقدرتی را برای چند دهه پیش‌بینی کرد. و امروزه شاهد پیش‌بینی‌های تحقق‌ یافته زیادی از وی هستیم. با تأمل بیشتر در اتفاق‌های غیرقابل‌پیش‌بینی از قبیل رکودهای اقتصادی، جنگ‌های بزرگ، بازسازی‌های پس از جنگ و … بهتر درک می‌کنیم. که نظریه امواج الیوت کاملاً متناسب با واقعیت‌های زندگی است.

در سال ۱۹۳۹ نظریات الیوت با کمک سی جی کالینز، در مجله فایننشال ورلد طی مقالاتی منتشر گردید. که موردتوجه وال استریت قرار گرفت. پس مرگ الیوت در دهه‌های ۱۹۵۰ و ۱۹۶۰ این همیلتون بولتون بود که کارهای وی را پیش برد. تا اینکه در سال ۱۹۶۰ کتاب اصل امواج الیوت را نوشت. و تقریباً این کار از نخستین کارهای عمده‌ای بود که پس از مرگ الیوت انجام گردید.

نظریه امواج الیوت و مبنای آن

رالف الیوت پس از بازنشستگی اجباری به دلیل بیماری بر آن شد تا اوقات خالی خود را با چیزی پرکرده و سرگرم شود. بدین‌جهت مشغول بررسی نمودارهای قیمتی در سن ۷۵ سالگی گردید. نمودارهای سالیانه، ماهانه، هفتگی، روزانه، نمودارهای مختلف خودساخته ساعتی و ۳۰ دقیقه‌ای را در چندین شاخص مختلف مورد بررسی قرارداد. در سال ۱۹۳۵ به پیش‌بینی کم‌نظیری از کف بازار (Market Bottom) ادامه داد که به شهرت رسید. و از آن زمان به بعد مرجع اقدامات هزاران معامله‌گر، مدیر سبد گردانی و سرمایه‌گذاران خصوصی گردید. در نظریه امواج الیوت، قوانین حاکم بر چگونگی شناسایی، پیش‌بینی و سرمایه‌گذاری بر اساس الگوهای موجی توسط وی توضیح داده‌شده است. مقالات، کتاب‌ها و نامه‌ها را که در شاهکاری توسط آر.ان.الیوت (R.N.Elliots Masterworke) جمع‌آوری‌ و در سال ۱۹۹۴ به چاپ رسیدند.

نظریه موج الیوت توسط رالف نلسون الیوت در دهه ۳۰ میلادی ابداع شد. ازنظر الیوت، الگوها قطعیتی برای آینده حرکت بازار و قیمت‌ها نیستند. بلکه در تحلیل احتمالات آینده بازار کمک می‌نماید. معامله‌گران نیز ممکن است از بررسی ساختار امواج الیوت تفسیرهای مختلفی داشته و هم اینکه می‌توان در ارتباط با سایر تحلیل‌های تکنیکال و اندیکاتورها برای شناسایی فرصت‌های خاص استفاده شوند. یکی از بزرگ‌ترین شرکت‌های مستقل در تحلیل مالی و پیش‌بینی بازار در جهان Elliot Wave International است. که تحلیل‌هایش را بر اساس مدل الیوت انجام می‌دهد.

چرایی نظریه امواج چیست؟

به عقیده نظریه امواج الیوت، جهت قیمت در بازار مالی از روانشناسی اغلب سرمایه‌گذاران نشاءت می‌گیرد. او این موضوع را دریافته بود که تغییرات ذهنی و روانشناسی عموم در بازارهای مالی اغلب با الگوهای تکرارشونده و یکسان فراکتالی خود را نشان می‌دهد. فراکتال‌ها ساختارهای ریاضی هستند که خود را پیوسته تکرار می‌کنند. و با بزرگ‌تر کردن آن‌ها باز همان ساختار اولیه به دست می‌آید. الیوت متوجه شد که الگوهای قیمتی نیز در نمودارها دارای ساختار فراکتالی هستند. سپس تحقیقات خود را روی الگوهای تکرارشونده این ساختارها متمرکز نمود. که می‌توان آن‌ها را به‌عنوان یک اندیکاتور برای پیش‌بینی بازار مورداستفاده قرارداد.

نظریه امواج الیوت، آموزش موج شماری الیوت مقدماتی

امروز به مقاله آموزشی نظریه امواج الیوت، آموزش موج شماری الیوت مقدماتی میپردازیم. با ما همراه باشید.

نظریه امواج الیوت به طور کامل توسط رالف نلسون الیوت تصور شد که الگوهای موج فراکتال را برای درک رابطه بین احساسات و روند بازار تشخیص داد. به عنوان یک بازنشسته اجباری، الیوت یک سرگرمی بسیار غیرمعمول که تجزیه و تحلیل نمودارهای سالانه، ماهانه، هفتگی و روزانه 75 ساله را در شاخص های مختلف بود را انتخاب کرد.

در اصل، این نظریه فرض می کند که بازار سهام در حرکات مکرر بالا و پایین عمل میکند و میتوان این حرکات را پیش بینی کرد زیرا به روانشناسی سرمایه گذار و احساس کلی مربوط میشود. این فرضیه دو موج اصلی را تعریف میکند که به موج های ایمپالس و اصلاحی معروف هستند. بنابراین، در طول تجزیه و تحلیل، پنج موج فرعی وجود دارد که موج ایمپلس را ایجاد میکنند و سه موج فرعی موج اصلاحی را تشکیل میدهند.

در حالی که این نظریه کاملاً موثر است، اما هنوز – در بیشتر موارد – یک نظریه است، به این معنی که میتوان آن را توسط تریدرهای مختلف تفسیر متفاوتی کرد. با این حال، به دلیل حجم زیاد داده های پشتیبان از آن، ثابت شده است که روش کاملاً موثری برای تجزیه و تحلیل بازارهای مالی در سطح بسیار عمیق تر است.

بیایید بفهمیم که این دو موج چیست و چگونه کار میکنند.

امواج ایمپالس چیست؟

الگوی موج ایمپالس، الگویی است که در آن دارایی به طور کلی در مسیری حرکت میکند که طور کلی محرک است، بنابراین نشان دهنده چیزی است که میتواند به عنوان یک حرکت “تکانشی” در جهت تعبیر شود.

موج ایمپالس شامل پنج موج فرعی است.

پنج موج فرعی

در نمودار بالا، امواج 1، 3 و 5 امواج ضربه ای هستند. این امواج از قوانین ناگفته ای پیروی میکنند که حضور آنها را مشخص میکند. این قوانین غیرقابل شکست هستند، به این معنی که برای ایجاد الگوی موج ایمپالس باید از هر دو پیروی کرد. ما در بخش زیر به بررسی این قوانین میپردازیم.

امواج اصلاحی چیست؟

همانطور که از نامش پیداست، امواج اصلاحی بر خلاف جهت کلی امواج ضربه ای (ایمپالس) حرکت میکنند و معمولاً از سه موج فرعی تشکیل شده اند. در حالی که آنها در شناسایی روند صعودی ثابت قیمت دارایی بسیار مفید هستند، اما تشخیص آنها کمی مشکل است زیرا طول آنها بسیار متفاوت است.

امواج الیوت چگونه کار میکند؟

نظریه موج الیوت نوسانات روانی افراد (از بدبینانه تا خوش بین) را در مورد بازار تحلیل میکند. اگر بتوانیم الگوهای مکرر در قیمت ها را شناسایی کنیم، بفهمیم که امروز در چه وضعیتی هستیم و سپس نظریه موج الیوت را به کار گیریم، آنگاه به راحتی میتوانیم مشخص کنیم بازار به کجا میرود. این نظریه از تحلیلگران میخواهد تا اصول احتمال را در بازارهای مالی و احساسات روانی کلی سرمایه گذاران شرکت کننده در آن اعمال کنند.

از نظر فنی، امواج با الگوهای ساده کار میکنند. از آنجا که پنج موج ضربه ای و سه موج اصلاحی وجود دارد، آنها عموماً از قالب 5-3 پیروی میکنند. این حرکت 5-3 یک چرخه واحد را تشکیل میدهد.

حرکت 5-3

در این نمودار، ما امواج 1، 3 و 5 را به عنوان امواج ضربه ای میبینیم. با این حال، 2 و 4 امواج اصلاحی هستند. به یاد داشته باشید که طبق نظریه موج الیوت، موجهای اصلاحی چیزی جز نوسانات احساسات بازار نیستند، که در نهایت اقدام قیمت دارایی را به سمت بالا سوق میدهد. برخی از قوانین وجود دارد که به شناسایی الگوهای موج الیوت کمک میکند.

قوانین نظریه موج الیوت

اولین قانون در مورد امواج 1 و 2 قابل اجرا است. موج دوم هرگز بیش از 100٪ موج اول را باز نمیگیرد.
قانون دوم تصریح میکند که موج سوم کوتاهترین موج از سه موج ضربه ای است.
قانون سوم بیان میکند که موج چهارم نمیتواند کمتر از موج اول باشد.

چگونه میتوان از امواج الیوت در معاملات استفاده کرد؟

شما به سادگی میتوانید از قوانین ذکر شده در بالا برای شناسایی الگوها و به کارگیری درست نظریه موج الیوت پیروی کنید. از آنجا که اصل بیشتر بر احساسات بازار متکی است، همچنین میتوانید شاخص ترس و طمع رمزارزها را را بررسی کنید تا ببینید آیا شباهت هایی بین شاخص و دارایی مورد تجزیه و تحلیل وجود دارد یا خیر.
بهترین زمان برای باز کردن پوزیشن با استفاده از تجزیه و تحلیل موج الیوت، زمان حضور/وقوع موج اصلاحی است – به شرطی که همه امواج به طور کلی از تمام قوانین گفته شده در بالا پیروی کنند.
علاوه بر این، ابزارهای بازسازی فیبوناچی هنگام ردیابی این امواج میتوانند کمک کننده باشند. شما باید درصدهای کلیدی فیبوناچی را 38٪ ، 50٪ و 62٪ توجه ویژه داشته باشید.
اگر هریک از موج هایی که در حال ردیابی هستید، هریک از قوانین را نقض کرد، برای تشخیص الگوی جدید باید امواج را “بازگو” کنید.

نظریه موج الیوت چقدر موفق است؟

نظریه موج الیوت در واقع یک نظریه است. بنابراین، دشوار است که بگوییم چقدر میتواند موفق باشد زیرا توسط تریدرها/کاربران مختلف تفسیر متفاوتی دارد. جنبه زیربنایی ذهنیت در به کارگیری نظریه و شناسایی موج ضربه ای و/یا اصلاحی به این معناست که معنای کاملاً متفاوتی برای افراد مختلف دارد. برای برخی از تریدرها، ثابت شده است که این ابزار بسیار قدرتمند است، اما برای برخی شناسایی الگوها دشوار است
در حالی که ممکن است تشخیص امواج دشوار باشد، اما در واقع نیاز به تمرین و در معرض تجزیه و تحلیل فنی عمیق تر دارد. در نتیجه، برخی از تریدرها/تحلیلگران باتجربه اغلب آن را با سایر شاخص ها و ابزارهای فنی ترکیب میکنند تا روندها را شناسایی کنند.

موج شماری الیوت در تحلیل تکنیکال

کسانی که در بازار سرمایه‌گذاری همچون بورس یا ارز دیجیتال به تریدینگ مشغول هستند، بی‌شک بارها نام روش‌های مختلف در تحلیل تکنیکال را شنیده‌اند. یکی از روش‌های موثر موج شماری الیوت در تحلیل تکنیکال است. امواج الیوت یکی از روش‌هایی است که برای توصیف حرکت قیمت‌ها به کار گرفته می‌شود. برای آشنایی با این روش، ابتدا با هم نگاهی بر معرفی و توضیح مختصری از آن می‌پردازیم.

فهرست عناوین مقاله

منظور از امواج الیوت چیست؟

رالف نلسون الیوت اولین کسی بود که در دهه 1930 میلادی تئوری موج‌های الیوت را به میان آورد. او باور داشت همه چیز در بازار سرمایه مطابق یک الگوی تکراری اتفاق می‌افتد.

به این ترتیب الیوت نظریه خود را با مشاهده موج‌های تکرارشونده در روند بازار ارائه کرد. او این الگوهای فراکتال را موج نامید، چرا که همچون امواج دریا به صورت چرخش‌های بالا و پایین، قله‌ها و فرورفتگی‌هایی را ایجاد می‌کنند.

الیوت بیان داشت که موج‌ها در روند حرکت قیمت سهام و رفتار مصرف‌کنندگان قابل مشاهده هستند. سرمایه‌گذاران از این الگوها برای سرمایه‌گذاری موفق با سود بالا بهره می‌برند و به همین دلیل آن‌ها را با اصطلاح موج‌سواران بازار سرمایه نام می‌برند.

تئوری الیوت از یک سو بر پایه الگوها و محاسبات هندسی است و از سوی دیگر بر پایه روانشناسی پیش می‌رود. روش الیوت به بررسی تغییرات قیمت در طولانی مدت می‌پردازد. این تغییرات در نتیجه تغییرات مداوم در بُعد احساسی سرمایه‌گذاران اتفاق می‌افتند، که خود حاصل از تاثیرات روانشناختی بر جمعیت طی بازه زمانی خاص هستند.

الگوی امواج الیوت از دو نوع موج تشکیل می‌شود:

• امواج جنبشی که الگو را شکل می‌دهند؛
• امواج اصلاحی که سعی در مقابله با روند مخالف را دارند.

پایه و اساس این رویکرد سرمایه‌گذاری از هندسه فراکتال شکل گرفته که طبق آن هر دسته از امواج در دسته‌ای بزرگ‌تر از امواجی یکسان (جنبشی یا اصلاحی) قرار می‌گیرد. به این ترتیب مجموعه‌ای از مجموعه امواج را خواهیم داشت.

الیوت سپس این امواج را شکست و موفق شد روشی برای تجزیه و تحلیل موج‌ها ارائه بدهد. پس از آن دریافت که چگونه از این الگوها برای پیش‌بینی روند بازار می‌توان استفاده کرد.

موج‌ های جنبشی و اصطلاحی

موج شماری الیوت، موج‌ها را به دو دسته کلی تقسیم می‌کند. دسته اول موج‌های جنبشی یا Impulsive هستند که از 5 موج تشکیل شده، روندی در جهت بازار را شکل می‌دهند و منجر به حرکت فعالانه بازار می‌شوند. دسته دوم موج‌های اصلاحی یا Corrective هستند، این موج‌ها از 3 موج تشکیل شده و در خلاف روند حرکت می‌کنند.

موج‌ های جنبشی

همانطور که گفتیم امواج خود از مجموعه دیگری از امواج تشکیل می‌شوند که ساختار تشکیل‌دهنده موج را ایجاد می‌کنند. ساختارهای تشکیل‌دهنده موج‌های جنبشی به سه دسته تقسیم می‌شوند و عبارتند از:

• موج‌های گسترده یا Extended
• موج‌های مثلث متقاطع موج پنجمیا Diagonal triangle at wave five؛
• موج‌های ناقص یا Failure

موج‌ های اصلاحی

موج‌های اصلاحی در امواج الیوت به 6 دسته موج دیگر تقسیم می‌شوند. هر یک از این دسته‌ها به الگو و جهت امواج بستگی دارد. این امواج با نام‌های زیر شناخته می‌شوند:

• امواج زیگ زاگ یا Zigzag
• امواج صاف یا فلت یا Flat
• امواج مثلث افقی یا Horizontal Triangle
• امواج الگوهای زیگ زاگ دوگانه یا Double three
• امواج الگوهای زیگ زاگ سه گانه یا Triple three

هر یک از این الگوها در امواج جنبشی یا اصلاحی نقشی خاص ایفا می‌کنند که در انجام تریدینگ به کمک معامله‌گرها می‌آیند.

کاربرد امواج جنبشی و اصلاحی

سرمایه‌گذار با یافتن درست موج‌ها قادر به تشخیص جهت روند بازار و جهت پیش رو خواهد بود.

موج‌ها به صورت دسته‌ای هستند. به این ترتیب شما می‌توانید برای بررسی دقیق‌تر و نگاه ریزبینانه‌تر بر امواج زوم کنید و آن‌ها را در بازه‌های کوچک‌تر یا بزرگ‌تر بررسی کنید.

موج‌های بزرگ‌تر قدرت بیشتری داشته و جهت بازار را تعیین می‌کنند. موج‌های اصلاحی در خلاف جهت بازار اتفاق می‌افتند، به همین دلیل ضعیف‌تر و کوچک‌تر هستند.

سرمایه‌گذارها به دلیل حرکات بزرگ‌تر در روند بازار، ترجیح می‌دهند در جهت امواج جنبشی ترید کنند.

امواج جنبشی و اصلاحی هر دو درک نظریه موج الیوت سوددهی دارند. با این تفاوت که امواج جنبشی به دلیل قدرت بیشتر و حرکات وسیع‌تر دوام بیشتری داشته و به این ترتیب سود بیشتری دارند.

از سوی دیگر امواج اصلاحی بهترین زمان برای ورود به روندی جدید را ایجاد می‌کنند، چرا که پس از یک موج اصلاحی، موجی جنبشی در پیش خواهد بود.

با توجه به این مسئله می‌توان گفت یکی از کاربردهای امواج الیوت تعیین تغییر جهت بازار است. موج‌های بزرگ و پی در پی به معنی جهت بازار هستند، به این صورت هرگاه امواج اصلاحی بزرگ‌تر شوند و درحال تبدیل به امواج جنبشی شوند، به معنی شروع تغییر در روند بازار است.

چگونه امواج الیوت را بخوانیم؟

موج‌های الیوت با درک نظریه موج الیوت الگوهای خاصی قرار می‌گیرند یا به عبارتی تکرار می‌شوند. یادگیری این الگوها به یافتن این امواج به تشخیص الگو کمک بسیاری می‌کند. در ادامه با هم به معرفی این موج‌ها و مشخصات هر یک می‌پردازیم.

موج اول

امواج با یک موج جنبشی آغاز می‌شوند. این موج کوچک و رو به افزایش است و نشان‌دهنده فشاری اندک در تقاضا است. بنابراین ابداً شاهد روندی گاوی یا صعودی خواهیم بود. این صعود به دلیل خرید تعدادی از عرضه‌ها توسط سرمایه‌گذاران رخ می‌دهد و در نهایت با ایجاد موج دوم پایان می‌یابد.

موج دوم

برای شکل‌گیری موج دوم، باید روند معکوس شود یا چرخشی اندک داشته باشد. به این ترتیب موج دوم موجی اصلاحی و رو به پایین خواهد بود. این موج زمانی ایجاد می‌شود که فشار در عرضه اتفاق بیافتد، بدین معنا که سهام‌های خریداری شده بیش از عرضه باشد.

در این حالت سهامداران متوجه می‌شوند که قیمت واقعی سهام کمتر از قیمت خریداری‌شده است. در این حالت موج دوم شدت می‌گیرد؛ چرا که خریداران پیشین قصد فروش سهام‌های خود برای برداشت سود را دارند و در عین حال خریداران جدید به دنبال خرید سهام هستند.

در این حالت قیمت شکسته می‌شود، اما کف قیمت آغازین را رد نمی‌کند. در نهایت پس از اندکی زمان، نوبت به موج سوم می‌رسد.

موج سوم

برای شروع موج سوم باز هم نیاز به اتفاقی دیگر برای تغییر جهت و تشکیل موج بازار داریم. بنابراین موج سوم دوباره موجی جنبشی می‌شود. موج سوم به نوعی تکرار موج اول است با این تفاوت که این بار فشار اندکی بیشتر است و بزرگ‌ترین موج در امواج الیوت شکل می‌گیرد.

همانطور که گفتیم این موج تقریباً با روندی یکسان با موج یک شکل گرفته، بدین معنا که در نتیجه موج دوم، شمار بسیاری از سرمایه‌گذاران به دلیل ازدیاد عرضه تصمیم به خرید می‌گیرند و به این ترتیب موجی صعودی ایجاد می‌شود.

با افزایش خریداران اطمینان مردم نسبت به این سهام افزایش می‌یابد. در نتیجه موجی عظیم اقدام به خرید کرده و باعث افزایش قیمت به بالای سقف پیشین در موج یک می‌شوند.

موج چهارم

با افزایش خرید بار دیگر موجی اصلاحی ایجاد می‌شود. این موج کوچکِ نزولی در نتیجه افزایش سیگنال‌های خرید در قیمت بالا ایجاد می‌شود. زمانی‌که خرید زیاد شده و عرضه در مقایسه با آن کمتر می‌شود، سهامداران متوجه قیمت بالای سهام خریداری شده نسبت به قیمت اصلی آن می‌شوند.

در این موج همچنان شمار بالایی خریدار در انتظار خرید سهام هستند، به این ترتیب این ریزش به نسبت جزیی و اندک خواهد بود.

موج پنجم

پس از ریزش اندک دوباره شاهد ایجاد موج صعودی یا جنبشی خواهیم بود. این موج آخرین حرکت قابل انتظار است. در این حالت خریداران متوجه امکان خرید دیگر سهام‌ها و دریافت سود بیشتر می‌شوند. در نتیجه خرید کمتر می‌شوند، اما پیش از آن‌که بازار معکوس شود، قیمت واقعی قبل از تغییر جهت، به حداکثر قیمت می‌رسد.

حال که با این امواج آشنا شدیم، باید ببینیم که چگونه می‌توان بیشترین سود را از این موج‌ها دریافت کرد و از آن‌ها به نفع یک تریدینگ موفق بهره ببریم.

به کارگیری امواج الیوت در تریدینگ

برای به کارگیری قاعده الیوت باید ابتدا قوانین اصلی این الگو را بشناسیم. این قوانین پایه و اساس کار با موج‌های الیوت را شکل می‌دهند.

بنابر قاعده، موج دوم (موج اصلاحی اول) هرگز نمی‌تواند موج اول (موج جنبشی آغازین) را کامل از بین ببرد و به طور 100% سقوط کند. به بیانی ساده‌تر موج دوم هرگز از نقطه آغازین موج اول فراتر نمی‌رود.

علاوه بر این، موج سوم (موج جنبشی دوم) هیچ‌گاه از دیگر امواج جنبشی کوتاه‌تر نخواهد بود.

سومین قانون بر موج چهارم (موج اصلاحی دوم) تمرکز دارد و طبق آن این موج هرگز نمی‌تواند از موج سوم فراتر رود.

تشخیص نوسان بازار با امواج الیوت

برای به کارگیری موج‌های الیوت در تریدینگ یا به عبارتی تشخیص نوسان بازار با کمک این امواج چند راه ساده را باید دنبال کنید.

ابتدا به یاد داشته باشید که همیشه موج‌ها را دنبال کنید. همانطور که می‌دانید در بازار سرمایه‌گذاری هر صعودی یک نزول را با خود به همراه خواهد داشت و بالعکس. این روند به صورت الگویی تکراری به درک نظریه موج الیوت طور مداوم ادامه می‌یابد و باعث ایجاد موج‌ها می‌شود.

طبق قاعده الیوت، هر روند دارای 5 موج جنبشی و 3 موج اصلاحی است. به این ترتیب شما باید انتظار هشت موج متوالی را داشته باشید.

پس از تشخیص این امواج، با آگاهی از قوانین الیوت که در بخش پیشین بیان کردیم، می‌توانید تا حدودی نقاط نوسان بازار را پیش‌بینی کنید. با پیش‌بینی درست به راحتی در زمان لازم اقدام به خرید یا فروش سهام برای کسب بیشترین سود می‌کنید.

مزایا و معایب موج شماری الیوت

طبق هر روش دیگری در تحلیل تکنیکال، موج شماری الیوت هم دارای مزایا و معایب مختص به خود است.

مزایای موج‌ های الیوت

موج‌های الیوت به سادگی قابل فهم و درک هستند. هر فردی تنها با آگاهی از این موج‌ها و قاعده کلی آن قادر به تشخیص امواج در روند سهام خواهد بود. با شناخت این قوانین حتی افراد مبتدی قادر به تریدینگ با کمک قاعده الیوت هستند.

این موج‌ها بر اساس الگوهای روانشناسی شکل می‌گیرند و در جمعیت بزرگی از افراد به خوبی نتیجه‌بخش است.

معایب امواج الیوت

متاسفانه موج‌های الیوت مانند دیگر روش‌ها محل یا زمان دقیق چرخش روند بازار را ارائه نمی‌دهد. این روش کاملاً بر اساس نظر شخصی افراد است و هر فردی می‌تواند برداشتی متفاوت از نمودارها، امواج یا زمان شروع هر موج داشته باشد.

این روش گاهی در مطابقت با واقعیت عملی نیست و به همین دلیل معامله‌گرها با کمک دیگر شاخص‌ها اقدام به تشخیص امواج و روند بازار می‌کنند. در نتیجه موج‌های الیوت همیشه دقیق نیستند و اطمینان کامل بر آن‌ها گاهی اندکی دشوار می‌شود.

کلام نهایی

یکی از تکنیک‌های پرکاربرد در تحلیل تکنیکال موج‌شماری الیوت است. این تکنیک بر پایه الگوی تکرارشونده بازار و روانشناسی جمعی شکل گرفته است. مطابق الگوی الیوت موج‌ها به دو دسته جنبشی و اصلاحی شکل می‌گیرند، که گروه اول از 3 موج کوچک‌تر و گروه دوم از 5 موج کوچک‌تر تشکیل شده‌اند. این موج‌ها از 3 قاعده کلی پیروی می‌کنند. با شناخت این قوانین تشخیص امواج الیوت راحت‌تر بوده و نقاط نوسان را به درستی می‌توانید تشخیص دهید. علی‌رغم مزایا و کاربرد این روش، بسیاری از معامله‌گرها با تشخیص دقیق‌تر از ترکیب چند روش دیگر در کنار موج‌شماری الیوت استفاده می‌کنند.

امتیاز شما به این محتوا

میانگین امتیازات: / 5. تعداد امتیاز:

اولین نفری باشید که به این محتوا امتیاز می دهد

مطالب زیر را حتما مطالعه کنید

معاملات لانگ (Long) و شورت (Short) چیست و درک نظریه موج الیوت چه تفاوتی دارند؟

الگوی تقاطع مرگ (Death Cross) و تقاطع طلایی (Golden Cross)

آموزش جامع حمایت و مقاومت در تحلیل تکنیکال

چگونه با استفاده از حجم معاملات ارز دیجیتال سود خود را افزایش دهیم؟

آموزش اندیکاتور باند بولینگر (Bollinger Bands)

آموزش دیدن نمودارهای شت کوین + ویدیو

10 دیدگاه

به گفتگوی ما بپیوندید و دیدگاه خود را با ما در میان بگذارید.

واقعا بسیار ساده و مفید توضیح دادید بسیار عالی بود
واقعا به ساده درین روش ممکن برا همه قابل فهم هست

سلام داریوش عزیز
ممنون از توجه شما
خوشحالیم که این مطلب براتون مفید بود و ممنون از اینکه نظرتون رو برای ما و بقیه دوستان ثبت کردید.

سلام درسته بازار را پیش بینی نمیکنه و زمان چرخش معلوم نیست.ولی بدونی الان تو کدوم موج هستی کمک میکنه حواست به چرخش احتمالی بازار در اینده خیلی نزدیک باشه

من اصلا احل دیدگاه نوشتن نیستم ولی حیفم اومد ازت تشکر نکنم . دستت بودسیدن داره .نسبت به بعضی های دیگه که خیلی ادعاشون میشه .دمت گرم

سلام مهدی عزیز
نفرمایید قربان، این وظیفه ماست به هرکی که میتونیم کمک کنیم حتی با چندخط. از اینکه نظرتون رو ثبت کردید از شما سپاسگزارم.
سلامت باشید و پایدار

بادرود ، مختصر و مفید بود ، سپاس ازشما

سلام وقت بخیر
ممنون از توجه شما

سلام در قسمت تشخیص نوسان بازار با امواج الیوت به اشتباه نوشتید که هر روند دارای سه موج جنبشی درک نظریه موج الیوت و پنج موج اصلاحی هستش در حالی که بر عکسه یعنی دارای پنج موج جنبشی و سه موج اصلاحی هست

سلام محمد عزیز
ممنون از توجه بسیار زیادت، اصلاح شد.

دیدگاهتان را بنویسید لغو پاسخ

محصولات فروش ویژه

دسته‌ها

نوشته‌های تازه

• NFT فیلم چیست و چرا توکن غیرمثلی فیلمی مهم است؟
• بهترین صرافی خارجی برای ایرانی ها در بازار رمزارزها چیست؟
• لایت کوین چیست؟ نقد و بررسی رمزارز LTC
• بیت کوین کش چیست؟ نقد و بررسی رمزارز BCH
• فومو در ارز دیجیتال چیست و چگونه آن را مدیریت کنیم؟

کلینیک سرمایه با هدف آموزش تخصصی بورس، فارکس و ارزهای دیجیتال در کنار به روز ترین متدهای طراحی استراتژی و سیستم های معاملاتی راه اندازی شده است.